有望帶動有色金屬需求增長

大力發(fā)展新能源汽車，是實現(xiàn)中國雙碳目標的重要路徑之一。而新能源汽車的發(fā)展，也將帶動有色金屬更多的需求。在5月28日舉行的第十八屆上衍有色論壇上，中國汽車工業(yè)協(xié)會副秘書長陳士華表示，未來國內(nèi)汽車產(chǎn)業(yè)仍會保持穩(wěn)中向好的發(fā)展態(tài)勢，新能源汽車也將繼續(xù)保持快速增長，從而拉動相關有色金屬需求快速增長。

未來國內(nèi)汽車產(chǎn)業(yè)仍會保持穩(wěn)中向好的發(fā)展態(tài)勢

今年1~4月，面對復雜多變的境內(nèi)外形勢，我國就業(yè)形勢總體穩(wěn)定，民生繼續(xù)改善，經(jīng)濟發(fā)展的內(nèi)生動力、供給質(zhì)量、市場主體獲利持續(xù)改善加強，總體經(jīng)濟形勢繼續(xù)保持穩(wěn)定恢復。在這樣的背景下，汽車市場繼續(xù)呈現(xiàn)穩(wěn)中向好的發(fā)展態(tài)勢。其中，新能源汽車產(chǎn)銷總體表現(xiàn)依然好于行業(yè)，月度產(chǎn)銷保持在20萬輛以上，產(chǎn)銷繼續(xù)刷新當月歷史記錄。1~4月，新能源汽車產(chǎn)銷分別完成75萬輛和73.2萬輛，同比分別增長2.6倍和2.5倍。

從4月份市場情況來看，由于2020年4月汽車產(chǎn)銷逐步恢復，低基數(shù)帶來的高增長影響明顯減弱，因此當月產(chǎn)銷同比增速均比上月明顯回落，但累計數(shù)據(jù)中，與2019年同期相比，產(chǎn)銷形勢依然呈現(xiàn)向好發(fā)展態(tài)勢。從細分車型來看，乘、商兩類車型產(chǎn)銷形勢基本與行業(yè)保持一致；乘用車中，SUV單月產(chǎn)銷大于轎車，中國品牌乘用車本月市場份額提升明顯；商用車中，貨車銷量已接近零增。新能源汽車產(chǎn)銷總體表現(xiàn)依然好于行業(yè)，月度產(chǎn)銷保持在20萬輛以上，產(chǎn)銷繼續(xù)刷新當月歷史記錄。

從進出口和庫存情況看，4月，汽車企業(yè)出口15.1萬輛，環(huán)比增長13.7%，同比增長1.1倍。本月出口創(chuàng)歷史新高。1~4月，汽車企業(yè)出口51.6萬輛，同比增長88.1%。分車型看，乘用車出口39.6萬輛，同比增長89.3%；商用車出口12萬輛，同比增長84.3%。4月末，汽車企業(yè)庫存為87.5萬輛，比月初下降0.7%。其中，乘用車庫存為50.9萬輛，比月初上升2.1%；商用車庫存為36.7萬輛，比月初下降4.4%。從終端來看，4月份是傳統(tǒng)的市場淡季，市場需求不足，銷量下滑。

陳士華指出，當前行業(yè)面臨著芯片供應緊張、價格上漲明顯，原材料價格漲價推升成本，受海外疫情持續(xù)的影響，“走出去”成本劇增，新能源積分交易機制仍需完善等問題。進入2021年，美國德州冬季風暴導致該州大量芯片廠商停產(chǎn)，全球汽車芯片供應形勢更加嚴峻，尤其是日本瑞薩著火對車用芯片影響大，加之國外疫情和海關等制約因素，國內(nèi)一級供應商“跳票”、延期現(xiàn)象時有發(fā)生，供應鏈不可控因素增多。

此外，芯片價格也出現(xiàn)了不同程度的上漲，普遍上漲10%以上，緊缺芯片上漲幅度達到1倍~10倍，更有甚者從2美元~3美元上漲到80美元~100美元。“從影響周期上看，二季度大概率將繼續(xù)延續(xù)短缺情況，主要原因是芯片短缺問題發(fā)生后，上游芯片企業(yè)新增產(chǎn)能未完全釋放，當前供需不平衡情況尚未改善?，F(xiàn)貨資源主要掌握在分銷環(huán)節(jié)，逐利的行為還有待制止，間斷式供應還會繼續(xù)持續(xù)。上半年芯片問題影響預計在10%以內(nèi)，供應緊張的局面將延續(xù)到三季度，四季度或有緩解。”他說道。

展望未來汽車行業(yè)發(fā)展，陳士華表示，中國經(jīng)濟有條件、有潛力保持持續(xù)穩(wěn)定健康發(fā)展，伴隨政府主管部門對于消費拉動的持續(xù)激勵，汽車產(chǎn)業(yè)的穩(wěn)定發(fā)展將仍然具備堅實的基礎，由此判斷未來汽車產(chǎn)業(yè)仍會保持穩(wěn)中向好的發(fā)展態(tài)勢。

但他同時也指出，我國經(jīng)濟的恢復仍然面臨一些風險挑戰(zhàn)，新冠肺炎疫情還在全球蔓延，世界經(jīng)濟形勢嚴峻復雜，不穩(wěn)定、不確定因素增多；國內(nèi)經(jīng)濟恢復的基礎尚不牢固，國內(nèi)各行業(yè)間恢復仍不均衡，投資增長后勁不足。對于汽車產(chǎn)業(yè)而言，芯片供應問題對企業(yè)生產(chǎn)的影響可能重點在二季度、三季度顯現(xiàn)，原材料價格明顯上漲不斷加大企業(yè)成本壓力，企業(yè)效益恢復基礎仍需進一步鞏固。“對于未來汽車行業(yè)發(fā)展我們繼續(xù)保持審慎樂觀。”他說道。他預計，未來5年，汽車市場將會保持穩(wěn)定增長，2025年汽車產(chǎn)量有望達到3000萬輛。

就國內(nèi)新能源汽車市場來看，陳士華認為，目前新能源汽車產(chǎn)業(yè)已從導入期進入快速成長期，動力電池技術正在由高速迭代向高質(zhì)量發(fā)展轉(zhuǎn)變——電動汽車帶來的新理念、新技術、新體驗正逐漸提高市場認可度。政策激勵將對產(chǎn)業(yè)發(fā)展起到持續(xù)推動作用。

他預計，在疫情管控常態(tài)化發(fā)展環(huán)境下，2021年我國動力電池市場規(guī)模將在新能源汽車市場的帶動下實現(xiàn)迅速增長，全年裝車需求或超97GWh。今年，新能源汽車產(chǎn)量有望達到200萬輛。根據(jù)《2020年新能源汽車產(chǎn)業(yè)發(fā)展規(guī)劃（2021-2035年）》，2025年新能源汽車銷量將占總量的20%，即達600萬輛，仍有很大的發(fā)展空間。“國內(nèi)新能源汽車將繼續(xù)保持快速的增長。”他說道。

新能源汽車發(fā)展拉動相關有色金屬需求增長

由于環(huán)保壓力與能源瓶頸，發(fā)展新能源汽車是大勢所趨。而相比傳統(tǒng)汽車，新能源汽車對有色金屬的消耗量大幅增加，這也將帶動更多有色金屬的需求。

北京安泰科信息股份有限公司首席專家徐愛東在圓桌討論時表示，新能源汽車在動力電池方面的發(fā)展將為鎳、鈷、鋰等金屬帶來強勁的提升空間。我國《新能源汽車產(chǎn)業(yè)2021-2035年發(fā)展規(guī)劃》顯示，到2025年，我國新能源汽車新車銷量占比達到20%左右，2025年國內(nèi)新車銷量將達到2900萬輛，則新能源汽車達到580萬輛。根據(jù)安泰科測算，以2030年全球新能源汽車產(chǎn)銷量2300萬輛為基礎，至2030年動力電池行業(yè)用鎳、鈷、鋰分別增至98.8萬噸、17萬噸和17萬噸，2020~2030年的年均增速分別高達29%、23%和26%。

徐愛東表示，能源結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型是所有行業(yè)對電力系統(tǒng)共同的訴求，行業(yè)普遍呼吁大力發(fā)展風光、儲能、氫能等產(chǎn)業(yè)，提高非化石能源的比重。“十三五”期間光伏產(chǎn)業(yè)的快速發(fā)展，促進國內(nèi)多晶硅、硅片產(chǎn)能產(chǎn)量基本翻一番，年均增長均實現(xiàn)15%以上。大力發(fā)展太陽能光伏發(fā)電，我國2020年光伏發(fā)電累計200GW，占比2%，計劃到2030年提高到500GW，占比5%，2050年占比20%高速增長將帶動我國多晶硅和硅片產(chǎn)量從2020年的40萬噸和160GW增加至高峰期2035年，多晶硅產(chǎn)量170萬~180萬噸，硅片產(chǎn)量為1250GW。工業(yè)硅作為最基礎的原料，其產(chǎn)量也從2020年210萬噸，增加至高峰期2035年左右的420萬~450萬噸。

上海有色網(wǎng)信息科技股份有限公司大數(shù)據(jù)部門總監(jiān)葉建華也表示，新能源汽車的用銅量比傳統(tǒng)汽車翻了2~3倍，根據(jù)上海有色網(wǎng)測算，一年200萬輛的新能源汽車產(chǎn)量，有望帶動10萬噸左右的銅用量。“盡管相比中國將近1400萬噸的銅總消費量，占比還很小。但我們非常關注的是，2025年后新能源汽車市場占有率提升以后的配套設施所帶動的銅消費的增長。”他說道。

上期所相關負責人在會議總結(jié)環(huán)節(jié)表示，碳達峰、碳中和給全球有色金屬工業(yè)帶來了新的機遇和挑戰(zhàn)，也為期貨市場更好地服務有色金屬行業(yè)高質(zhì)量發(fā)展指明了方向。

發(fā)展新能源汽車是國家應對氣候變化、推動綠色發(fā)展的戰(zhàn)略舉措，銅、鎳、鋁是新能源汽車不可或缺的關鍵金屬。一方面要不斷優(yōu)化相關合約規(guī)則、提升企業(yè)參與便利度，做好市場培育工作；另一方面持續(xù)聚焦低碳經(jīng)濟，特別是新能源車行業(yè)快速發(fā)展，帶來的上下游制造業(yè)的保值需求，平穩(wěn)、有序地推出更多相關金屬期貨品種，服務國家戰(zhàn)略。