市場價格走勢回顧及預測

國內價格走勢回顧

7月份,國內鎂日均價波動區(qū)間2.3萬~2.6萬元/噸，月均價24322.22元/噸，同比上漲21.25%。1—7月份，鎂錠平均價格35692.59元/噸，同比上漲106.69%。7月初，由于下游用戶及中間商對鎂市信心不足，采購意愿較低，市場清淡，工廠企業(yè)報價整體下調；原材料硅鐵價格也持續(xù)回落，拖累鎂市場進一步下行。7月上旬，鎂價從月初的2.5萬~2.6萬元/噸下調至2.45萬~2.5萬元/噸；7月中旬，鎂市場下行壓力不減。原料端方面，鋼廠對硅鐵需求縮減，硅鐵價格跌幅較大，從成本上減少了對鎂價的支撐。工廠方面，雖然暑期工廠工人作業(yè)難度加大，人員流動也增加，在一定程度上影響產量，但工廠整體庫存壓力大，報價依舊有所松動。7月中旬，鎂價格回調至2.4萬~2.45萬元/噸。進入7月下旬，原材料75#硅鐵出廠報價已跌破8000元/噸，煤炭價格也有所回落，鎂價進一步承壓，下游用戶買漲不買跌的情緒加劇，市場成交清淡，工廠庫存壓力增大，降價出貨明顯，鎂市場繼續(xù)承壓弱勢運行。

截至7月底，山西地區(qū)廠商主流報價2.32萬~2.34萬元/噸，寧夏地區(qū)報價2.3萬~2.32萬元/噸，陜西地區(qū)報價2.3萬~2.32萬元/噸

出口方面，7月份，F(xiàn)OB價格環(huán)比下跌。FOB當月均價4064.29美元/噸，環(huán)比下降6.02%，同比增長19.38%；1—7月份，F(xiàn)OB均價5773.8美元/噸，同比增長108.54%。

截至7月底,部分廠商、貿易商出口FOB報價在3620美元~3660美元/噸。

國際鎂市場價格走勢回顧

美國市場

據《美國金屬周刊》報道，美國鎂錠西方現(xiàn)貨價由7月初的8美元~9.5美元/磅小幅下調至7.75美元~9.5美元/磅，7月末收報價為7.5美元~8.5美元/磅；美國鎂錠交易者進口價也由月初的8美元~9.5美元/磅小幅下調至7.75美元~8.5美元/磅，7月末收報價為7.5美元~8.5美元/磅；美國壓鑄合金（貿易者）7月份價格穩(wěn)定在6美元~8美元/磅。

歐洲市場

7月份，《英國金屬導報》（MB）鎂錠價格下跌，由7月初的4000美元~4200美元/噸跌至3950美元~4100美元/噸；《美國金屬周刊》（MW）的歐洲自由市場價格由7月初的4000美元~4200美元/噸下調至3800美元~4000美元/噸；歐洲戰(zhàn)略小金屬鹿特丹倉庫報價在4275美元/噸，持續(xù)穩(wěn)定。

后市展望

7月份，鎂市場需求不振，跌幅不止，供大于求的局面得不到緩解，市場看空明顯。由于下游需求短期難有明顯增量，工廠整體庫存壓力較大，預計8月份，鎂市場價格還將進一步下行。由于當前價格已臨近工廠生產成本價，再度下調將使工廠方面無利可圖，工廠企業(yè)挺價意愿也隨之增強，鎂價降幅會有所收窄，市場上低價貨源或有減少，如果隨著時間推移，下游需求量有所跟進，不排除鎂市場出現(xiàn)觸底反彈的情況。

供應方面

據統(tǒng)計，1—7月份，中國共生產原鎂約54.51萬噸。其中，陜西地區(qū)7月份產量約為4.3萬噸，環(huán)比下降約14%，1—7月份累計生產約33.81萬噸；山西地區(qū)7月份產量約為1.7萬噸，環(huán)比下降約1.73%，1—7月份累計生產約12.08萬噸。

出口方面

據海關總署統(tǒng)計數據顯示，1—6月份，中國共出口各類鎂產品26.17萬噸，同比增長12.7%；累計金額17.18億美元，同比增長166.35%。其中，鎂錠共出口14.17萬噸，同比增長10.53%；鎂合金共出口7.49萬噸，同比增長23.6%；鎂粉共出口3.58萬噸，同比下降4.79%。

相關行業(yè)方面

硅鐵市場

7月份，受鋼招價格大幅下滑的影響，硅鐵市場繼續(xù)弱勢運行，甘肅、寧夏、青海、陜西等產區(qū)廠家相繼停爐檢修或避峰生產以保價自救。雖然大多數企業(yè)依靠減產以緩解供求矛盾，但仍不敵下游需求疲軟，短期難以徹底扭轉局面。8月份，隨著鋼招陸續(xù)啟動，鋼廠訂單下放后，硅鐵現(xiàn)貨市場成交或有所好轉。

下游市場方面

鋼鐵市場

中物聯(lián)鋼鐵物流專業(yè)委員會最新發(fā)布的公告稱，7月份，鋼鐵行業(yè)PMI為33％，環(huán)比下降3.2個百分點，鋼鐵行業(yè)運行持續(xù)低迷。從分項指數變化來看，市場淡季特征顯現(xiàn)，市場需求低位運行，鋼廠生產有所下降，鋼材和原材料價格都連續(xù)下行。預計8月份，市場需求將有所回升，鋼廠生產趨于恢復，帶動鋼材和原材料價格小幅反彈。

海綿鈦市場

數據顯示，7月份，我國海綿鈦產量約為1.52萬噸，同比增長約22%；1—7月份，海綿鈦產量約8.4萬噸，較去年同期下降0.9%。8月份，國內鎂等原料價格基本保持低位平穩(wěn)運行，海綿鈦半流程企業(yè)開工基本正常，全流程企業(yè)生產也在穩(wěn)步提升；下游需求也保持良好，市場整體運行穩(wěn)健。預計至8月底，海綿鈦市場將繼續(xù)保持高位平穩(wěn)運行。

鋁市場

7月份，國內電解鋁產能繼續(xù)增長，但下游消費整體表現(xiàn)低迷，國內鋁加工行業(yè)PMI指數環(huán)比下降6.5個百分點，至45，回落至榮枯線以下。從季節(jié)性規(guī)律來看，7月份屬于國內鋁加工行業(yè)的傳統(tǒng)淡季，行業(yè)新增訂單較少，企業(yè)多以降低產量為主。8月份，預計下游需求較7月份難有太大改觀，在8月下旬即9月旺季來臨之前，下游或進行集中備貨，需求將出現(xiàn)改善。

2010年—2022年7月份中國原鎂現(xiàn)貨價格走勢圖

數據來源：鎂業(yè)分會

2010年—2022年7月份MB原鎂報價走勢圖

數據來源：MB

2010年—2022年7月份鎂和硅鐵日均現(xiàn)貨價比較圖

來源：鎂業(yè)分會

2022年1—7月份中國原鎂產量分地區(qū)統(tǒng)計情況  （單位：萬噸）

2022年1—6月份中國各類鎂產品出口統(tǒng)計情況  (單位：萬噸、萬美元)

數據來源：中國海關

我國鎂表觀消費量數據分析
2017年—2022年中國鎂市場供需平衡表  （單位：萬噸）

數據來源：海關總署、有色協(xié)會、鎂業(yè)分會（*為鎂業(yè)分會預測值）